菠菜网app注册开户 上下影线因子构建期货交易池

摘要
1. 本文基于日本蜡烛图中经典的技术分析——蜡烛图上、下影线，构建蜡烛图上下影线因子选期货品种交易池方法，其中技术分析主要包括蜡烛图上影线、下影线，威廉指标上影线、下影线，通过全市场期货品种历史数据进行月频回测，选取较优技术分析因子。
2. 蜡烛图上下影线因子选期货交易品种池，根据蜡烛图上下影线的含义，构建月频选期因子，回测结果显示，蜡烛上影线标准差因子具有较强的选期货品种能力，但蜡烛上影线均值因子选期货品种能力较差，而蜡烛图下影线均值及标准差因子收益表现均较好。
3. 威廉指标常被投资者选用衡量市场超买超卖力度，本文构建威廉上下影线因子构建新的月频选期因子，回测结果显示，威廉上影线均值因子选期货交易品种能力最强，但威廉下影线构造的两个因子能力不佳。
4.对比分析蜡烛上下影线及威廉上下影线构造因子的收益表现，评估各因子收益表现，发现两者存在互补功能，更好的为投资者提供期货交易品种池构建方法。